Küresel piyasalar

Dün piyasalarda neler oldu? Dün küresel piyasalarda sert satışlar görüldü. Cuma günü beklentilerin üzerinde gelen ABD enflasyon verisi, resesyon korkuları ve yarın akşam açıklanacak Fed FOMC faiz kararı piyasa beklentileri üzerinde ciddi bir etki yarattı tüm küresel hisse senedi piyasalarında satıcılı bir seans izlendi. Dün Wall Street Journal’de çıkan haberde Fed’in bu hafta beklenenden daha yüksek faiz artırarak piyasaları şaşırtmasının muhtemel olduğu yönündeki ifadeler ve JP Morgan ile Goldman Sachs gibi kurumların da 75 bp artırım bekledikleri yönündeki açıklamalar sonrası piyasalarda 75 bp faiz artırım ihtimali güçlendi ve endekslerde satışlar derinleşti. S&P 500 endeksi rekor zirvesinden %22 aşağıda kapanarak ayı piyasasına girdi. Böylece ABD’de 3 ana hisse senedi endeksi de ayı piyasasına girmiş oldu. Dün Dow Jones endeksinde pozitif kapanış yapan bir sektör olmadı ve endeks günü 30.516 puandan %2,79 değer kaybı ile noktaladı. S&P 500 endeksi %3,88 değer kaybı ile 3749 seviyesinden, Nasdaq Teknoloji endeksi ise 10.809 puandan %4,68 düşüş ile haftanın ilk işlem günün noktalamış oldu. S&P 500 endeksinde yer alan en büyük 9 şirket son bir haftada toplam 1 trilyon USD’nin üzerinde değer kaybetti. Piyasa fiyatlamaları Fed'in bu haftaki toplantısından 1994 yılından bu yana görülen en sert faiz artışının gelebileceğini gösteriyor. Vadeli fiyatlamalara göre enflasyon verilerinin etkisiyle Fed'in bu hafta 75 baz puanlık faiz artışı olasılığı bulunuyor. Daha önceki fiyatlamalar Fed'in bu hafta olan toplantısı da dahil olmak üzere önümüzdeki üç toplantıda 175 baz puanlık faiz artışına işaret ediyordu. Bugün itibarıyla ise önümüzdeki 3 toplantıda 200 baz puanlık faiz artışı fiyatlanmakta. Bu durumun iki kez 75 baz puan ve bir kez 50 baz puan artışı ihtimaline işaret ettiği görülüyor. Dolar endeksi 105 seviyesinin üzerine çıkarken G10 para birimlerinin Yen dışında tamamı dolara karşı değer kaybetti. EuroUSD paritesi 1,05 seviyesinin altına geriledi. Parite bu sabah 1,0420 seviyesine kadar geri çekilmiş durumda. ABD 10 yıllık tahvil getirisi yaklaşık 20 baz puan artarak %3,35 seviyesine gelirken 5 yıllık kıymet getirisi ise %3,45 getiri ise 10 yıllığın üzerinde bulunuyor. 2 yıllık getiri ise %3,25 seviyesinin üzerine çıkmış durumda. Avrupa 10 yıllık tahvillerinde de benzer bir satış baskısı görüldü. Tahvil getirileri ve faiz artış beklentileri arttıkça altın üzerindeki baskı da artıyor. Ons altın haftanın ilk işlem gününde yaklaşık 50 USD kayıpla 1.820 USD seviyesine kadar geriledi. Küresel piyasalarda yaşanan panik havası kripto varlıkları da etkiledi. Kripto paraların toplam değeri 1,5 yıl sonra ilk kez dün 1 trilyon doların altına geriledi. Bitcoin haftanın ikinci işlem gününde de gerileme kaydederek %10 düşüşle 21 bin doların altını test etti. Ether ve Avax gibi para birimlerinde de sert düşüşler yaşanıyor. Petrol fiyatları yatırımcıların sıkı arz görünümü ve Çin'in salgın önlemlerinden çıkış stratejisine yönelik değerlendirmelerinin etkisiyle haftanın ikinci işlem gününde yatay seyrediyor. ABD ham petrolü 120,6 dolar seviyesinden işlem görürken, Brent petrolde de işlemler 122,1 dolar civarında gerçekleşiyor. Dün sabah 30,0’un altında bulunan VIX endeksi bu sabah 34,0 seviyesinde.

Bugün ne bekliyoruz? Çin'de salgın önlemlerinin yeniden gündeme gelmesi ve ABD’de dünkü satışların etkisini bu sabah Asya piyasalarında takip ediyoruz. Bu sabah Asya piyasalarında satışlar görülüyor. ABD vadeliler cephesinde ise dünkü sert satışların ardından bugün %1’e yakın toparlanma eğilimi takip ediyoruz. Bugün yurt dışında İngiltere'de iş gücü verileri, Almanya'da final enflasyon verisi ve Almanya ZEW endeksi açıklanacak. Almanya ekonomisi hakkında önümüzdeki döneme ilişkin algıyı ölçen ZEW beklenti endeksi en son -34,3 olarak gerçekleşmişti. Bugün ayrıca ABD’de üretici fiyatları verileri açıklanacak. Manşette yıllık %11,0 ile çift hanede seyreden, çekirdekte ise %8,8 ile çift haneye yaklaşan üretici fiyatları, piyasa tarafından yakından izlenecek. Manşet veride beklenti yıllık ÜFE’nin %11,0’den %10,8’e gerilemesi yönünde.

Gelecek gündemde neler var? Çarşamba günü haftanın en önemli gündem maddesi olan Fed’in FOMC faiz kararı takip edilecek. Fed bu toplantıda hem faiz kararını, hem de makroekonomik verileri yayımlayacak. Fed, önceki toplantısında faizi 50 baz puan artırmış ve bu toplantı için de aynı seviyede artırım sinyali vermişti. Bazı kurumlarda 75 bp’lık artış beklentisi de bulunsa da genel piyasa beklentisi bu toplantıda 50 bp artışla faizin %1,25-150 bandına yükseltilmesi yönünde oluşuyor. Faiz kararının ardından Fed Başkanı Powell'ın basın toplantısı dikkatle takip edilecek. Perşembe günü Avrupa'da beklenen faiz kararlarından ilki İsviçre Merkez Bankası (SNB) tarafından açıklanacak. 2015 yılından bu yana faizi %-0,75 seviyesinde tutan SNB'nin diğer büyük merkez bankalarının artırım kararlarını izleyip izlemeyeceği takip edilecek. Günün diğer faiz kararı İngiltere Merkez Bankası (BoE) tarafından gelecek. BoE'nin geçen yılın son ayı başladığı faiz artırım sürecini devam ettirmesi bekleniyor. Üst üste son 10 toplantısında faiz artırımına giden Brezilya Merkez Bankası da yeni faiz kararını açıklayacak. Brezilya MB son 10 toplantıda toplam 1075 baz puan artırım gerçekleştirdi. Aynı gün ayrıca NATO Zirvesi Madrid'de başlayacak. Zirve iki gün sürecek. Cuma günü ise sabah saatlerinde Japonya Merkez Bankası (BoJ) faiz kararı izlenecek. Uzun zamandır faizi eksi seviyede tutan BoJ'un enflasyonda istenen artışın gerçekleşmeye başlaması ile nasıl bir yön izleyeceği piyasalar tarafından takip edilecek. Aynı gün ABD'de sanayi üretimi ve kapasite kullanım oranı rakamları izlenecek. Sanayi üretiminde bir önceki ay aylık bazda %1,1 ile beklentilerin üzerinde bir artış yaşanmıştı.

Kaynak:Halk Yatırım
Hibya Haber Ajansı